引子

近三年以來，整個工程機械行業(yè)，都注視著國家環(huán)保的具體政策出臺,，由于參照汽車環(huán)保強制報廢的“慣性思維”,，各種說法和猜測議論紛紛，再加上一些廠家為促銷放出的各類“緊張空氣”,，造成許多舊設(shè)備所有者不必要的“恐慌”,。

兩年以來，筆者多次在公開場合,，明確表達了筆者的觀點：鑒于工程機械設(shè)備復(fù)雜性,，國家環(huán)保政策出臺需要時間，要相信國家上層的智慧,，即使相關(guān)環(huán)保政策的出臺,，也是漸進的，絕對不可能是“一刀切”,，以免國家和設(shè)備所有者付出不必要的代價和損失……當時聽起來視乎無稽之談,，并受到多方面的質(zhì)疑。但在2019年10月,，國家有關(guān)機構(gòu)把相關(guān)初步環(huán)保政策從2019年底推遲到2020年6月,。這正是驗證了筆者的預(yù)測及工程機械行業(yè)環(huán)保政策的復(fù)雜性。

筆者在此再次預(yù)測：國家對工程機械的環(huán)保政策,，一刀切依然是小概率事件,，其政策的出臺，繼續(xù)向后推移是大概率事件,，即使有相關(guān)政策出臺,，也是分時分區(qū)域，其執(zhí)行更是分步分時分區(qū)域的,。為此,，本文的目的是更詳細的全面論述筆者的觀點，希望對國家制定政策的相關(guān)者和舊機械設(shè)備的所有者能提供不同的角度思考,。再次說明,，僅是筆者一己之見，難免局限性,，僅供參考,。

一、問題的提出

1. 機械設(shè)備的環(huán)保政策究竟可能是什么樣的,？

環(huán)保政策是國家大計,，與國家對其他經(jīng)濟領(lǐng)域環(huán)保政策相比較，關(guān)于機械設(shè)備排放的環(huán)保政策,，是否會“一刀切”呢,？還是對應(yīng)工程機械的特殊性其環(huán)保政策也有其特殊性呢？更進一步說，要相信國家政策制定者最終會深入了解到工程機械的復(fù)雜性,，其環(huán)保政策會是實事求是和符合當下經(jīng)濟環(huán)境的,。

2. 環(huán)保政策對機械設(shè)備相關(guān)行業(yè)都是利好的嗎？

1)   是認知誤區(qū)還是良好愿望,？

近幾年來,，尤其是2019年許多機械設(shè)備行業(yè)報告，對環(huán)保政策的理解和推理,，都不約而同的形成了一個共識:環(huán)保政策的出臺，會促進產(chǎn)品以舊換新的增量,，大大促進新產(chǎn)品的銷售,，這是良好愿望還是認知的誤區(qū)呢？

2)   報廢換新和賣舊換新的結(jié)果會一樣嗎,？

大多數(shù)行業(yè)報告的消費邏輯是,，舊設(shè)備報廢了就一定會去購買新設(shè)備?？墒?，賣掉舊設(shè)備、自行報廢和強制報廢舊設(shè)備,，這三者的結(jié)果都是會去購買新設(shè)備嗎,？最后的經(jīng)濟行為都是一樣的嗎？

3)   環(huán)保政策對工程機械商業(yè)鏈各環(huán)節(jié)的沖擊是什么,？

4)   當下經(jīng)濟環(huán)境對環(huán)保政策出臺會有什么樣的影響呢,？

在中國經(jīng)濟下行的壓力下，在中美貿(mào)易戰(zhàn)的國際環(huán)境下,，在國家大力支持民營企業(yè)和扶植小微企業(yè)的政策下,，這些對工程機械環(huán)保政策的出臺會有什么影響呢？

二,、本文試圖要說明的要點

1.  環(huán)保政策涉及了幾百萬臺舊設(shè)備價值幾千億人民幣的個人資產(chǎn)

國一和國二排放標準涉及的舊設(shè)備均為兔子和螞蟻（個人或小微企業(yè)）的財產(chǎn),，僅是挖掘機和裝載機存量就大約326萬臺，約6700億人民幣的財產(chǎn)（詳見下文表格）,，這些設(shè)備都是兔子和螞蟻個人的財產(chǎn)積累,，假如環(huán)保政策是一刀切的報廢，這是他們幾十年來積累財富的終結(jié),。

2. 報廢換新和賣舊換新的結(jié)果是完全不一樣的

這些舊設(shè)備相對新設(shè)備價格的10%-35%,，假如把這些設(shè)備一刀切報廢掉，設(shè)備所有者再拿出幾倍于舊設(shè)備價格的資金去置換新設(shè)備是小概率事件,，比如,，國一國二排放的挖掘機裝載機約326萬臺價值約6700億，而置換這326萬臺為新設(shè)備的資金至少是2-3萬億人民幣的資金。錢從哪里來,？

3. 中國工程機械制造業(yè)崛起的優(yōu)勢之一就是延長了設(shè)備使用周期

工程機械的碎片化和相關(guān)資源配置的社會化（筆者的主要理論觀點）的背后是中國制造業(yè)的崛起,，數(shù)萬家兔子螞蟻的零配件制造和供應(yīng)鏈，對全球任何大象品牌（廠家）產(chǎn)品的零配件供應(yīng)延長了十幾年,，使其設(shè)備使用壽命大大延長,，極大的提高了設(shè)備的利用率和投資回報率。這正是中國制造的優(yōu)勢和潛力,，而不合適的環(huán)保政策是放棄了這種優(yōu)勢,。

4.  發(fā)動機與整體設(shè)備的價值比

發(fā)動機只是工程機械設(shè)備價值的10%-30%,因為價值670-1800億元的發(fā)動機排放，而報廢約6700億元的整體設(shè)備（僅是挖掘機和裝載機）,，顯然是極其不合理的,，甚至是愚蠢的。而只是置換或技術(shù)改造發(fā)動機,，可能是一種更智慧的選擇,，可以保留幾千億人民幣的個人設(shè)備財產(chǎn)。繼續(xù)為國家建設(shè)出力,。

5. 建立全國性的工程機械環(huán)保管理系統(tǒng)需要時間和巨大資金投入

從國家層面上來說,，假如建立類似運輸車輛的全國性的工程機械的管理系統(tǒng)，需要時間和巨大資金投入,。

6. 為國家工程機械環(huán)保政策制定可能的選擇建議

三,、環(huán)保政策涉及的行業(yè)主要經(jīng)濟參數(shù)

1. 舊設(shè)備的數(shù)量究竟有多少？

工程機械設(shè)備使用壽命較長,，由于工程機械的碎片化和相關(guān)資源配置的社會化（筆者的主要理論觀點）,，數(shù)萬家兔子螞蟻的零配件制造商和供應(yīng)鏈，使零配件價格下降了30%-70%以上,，極大的降低了設(shè)備維修成本,，最終是大大延長了設(shè)備使用壽命。在實際的的施工和交易市場,，仍然有許多已經(jīng)使用了10-20年以上的設(shè)備,，如下照片都是在使用和交易中20年左右壽命的設(shè)備。

工程機械的市場存量和種類,，比我們一般的認知復(fù)雜的多,，準確統(tǒng)計非常困難。至今為止沒有準確的統(tǒng)計和計算方法,，發(fā)動機為國一,，國二 排放標準的設(shè)備究竟有多少（發(fā)動機排放在國三以下是國家環(huán)保政策的主要目標），至今沒有見到公開的準確統(tǒng)計數(shù)據(jù),。為此,，本文只以工程機械中數(shù)量最多的挖掘機和裝載機為范例,。

圖1：國內(nèi)各類型工程機械價值占比

圖表來源：方正證券楊仁文先生《起底兩輪周期的背后，挖機行業(yè)今非昔比》

從上圖可以看出,，挖掘機和裝載機價值占比國內(nèi)工程機械價值約42.5%

圖2：挖掘機和裝載機不同排放階段占比

數(shù)據(jù)來源：中金公司《工程機械2019投資手冊：基建回暖穩(wěn)需求,，排放升級促更新》

根據(jù)圖2可估算出國一國二排放挖掘機和裝載機保有量（詳見表1）

表1：截止2018年底國一國二排放階段挖掘機和裝載機保有量                                                  

單位：萬臺

其中考慮到公開統(tǒng)計數(shù)據(jù)與實際情況差異，以公開統(tǒng)計數(shù)據(jù)加權(quán)1.2倍,，市場保有量為1000萬臺套（2018年）,。表中的舊設(shè)備數(shù)量為最低估計值。筆者估計,，實際的舊設(shè)備存量比如此數(shù)量還要多,。

2.  環(huán)保政策涉及舊設(shè)備的市場價值

2019年是近幾年二手設(shè)備的市場行情的最低值（市場數(shù)據(jù)整理），以此對這些舊設(shè)備估值如下,，舊設(shè)備的大挖中挖及小挖的比例為：15%：55%：30%

表2：國一國二排放挖掘機和裝載機估值                   

 臺量單位：萬臺      估值單位：億元

國1和國2排放階段的挖掘機和裝載機,，其當下市場估值已經(jīng)是原值的10%左右和35%左右，這些舊設(shè)備的當下最低估值約6700億左右,，這依然是價值不小的設(shè)備資產(chǎn)。

3.  涉及舊設(shè)備所有者所要付出的代價

1)   環(huán)保政策涉及的舊設(shè)備的所有權(quán)屬性

一般來說存量市場的常規(guī)設(shè)備的90%是螞蟻和兔子的（個人或小微企業(yè)）,，根據(jù)工程機械設(shè)備的使用周期所有者的變換規(guī)律,，如上價值6700億人民幣的舊挖掘機和裝載機幾乎都是螞蟻和兔子的財產(chǎn)。

2)    涉及舊設(shè)備所有者所要付出的代價

假如這些設(shè)備“一刀切”報廢,，那么就意味著約6700億人民幣（僅僅是挖掘機和裝載機）的個人財產(chǎn)的失去,。假如環(huán)保政策分期分批執(zhí)行報廢，也是遲早要付出的代價,。

3)   涉及幾百萬人所有者就業(yè)和謀生

這些設(shè)備是其所有者的謀生工具,，他們的投資合伙人最低為每臺平均為2-3人，那么這約326萬臺的設(shè)備（僅是挖掘機和裝載機）對應(yīng)著約650萬以上人口的就業(yè)機會和謀生手段,，同時也相關(guān)這些設(shè)備的近千萬投資人（所有者親戚朋友和同事）的投資風險,。

四、舊設(shè)備涉及的產(chǎn)業(yè)類型

1. 工程機械零件的制造業(yè)和供應(yīng)鏈

工程機械碎片化和相關(guān)資源配置的社會化,，數(shù)萬家兔子螞蟻的零配件制造商和供應(yīng)鏈,，根據(jù)這些舊設(shè)備的零部件需求的最低消耗量，如果這些舊設(shè)備報廢（僅是挖掘機）,，每年將至少失去約450億人民幣的銷售額（湖南“機械之家”和廣州“行中行”等零部件供應(yīng)鏈數(shù)據(jù)）,。盡管這些零部件的價格僅僅是原品牌大象價格的三分之一左右。

表3：存量國一國二排放挖掘機每年零件消耗金額

這些舊設(shè)備零部件,，原品牌大象的提供已經(jīng)沒有競爭力或者已經(jīng)放棄,，90%以上是兔子螞蟻提供的。

2.  對舊設(shè)備的流轉(zhuǎn)貿(mào)易

工程機械的二手設(shè)備交易,，是工程機械市場繁榮的重要環(huán)節(jié),，假如這些舊設(shè)備再交易一次,，以現(xiàn)在市場行情，交易成本為銷售價的3%-10%,，就挖掘機裝載機6700億的交易,，約200-670億人民幣的交易額。

3. 設(shè)備修理和服務(wù)業(yè)務(wù)

對工程機械存量設(shè)備來說,，使用三年后的修理和維護90%以上是螞蟻和兔子完成,，而對使用十年后設(shè)備的修理和維護幾乎全部是螞蟻和兔子提供的，舊設(shè)備的報廢肯定使修理和服務(wù)業(yè)的業(yè)務(wù)量減少,。

五,、涉及施工工程成本的提高

國一和國二排放階段設(shè)備，當下市場估值已經(jīng)是原值的10%-35%左右,，由于工程機械耐用品的屬性,，如果這些舊設(shè)備全部報廢退出市場，即使仍然有人愿意購買新設(shè)備,，繼續(xù)為施工公司服務(wù),，施工方使用設(shè)備的成本有可能會大幅提高。

六,、發(fā)動機價值與設(shè)備整機的價值比較

1.  發(fā)動機與整機的成本比較

排放與發(fā)動機之外其他設(shè)備部分無關(guān),。而發(fā)動機的價值只是整機的10%-30%,不論是經(jīng)濟性還是科學(xué)性，由于發(fā)動機的排放而報廢整體設(shè)備是不合理的,。就挖掘機裝載機來說,，由于價值670億-2100億元的發(fā)動機排放，而報廢約6700億元的整機設(shè)備,，顯然是極其不合理的,，甚至是愚蠢的。只置換發(fā)動機或技術(shù)改造發(fā)動機,，可能是一種更智慧的選擇,，可以保留幾千億人民幣的個人設(shè)備財產(chǎn)，繼續(xù)為國家建設(shè)出力,。

七,、國家工程機械環(huán)保管理系統(tǒng)的建立

1. 建立全國工程機械環(huán)保管理系統(tǒng)的復(fù)雜性

從國家層面上來說，對工程機械的環(huán)保徹底完全嚴格的管控,，需要建立全國性的管理結(jié)構(gòu),，類比國家運輸車輛的管理系統(tǒng)（約三千多個車管所數(shù)萬職工），需要巨大資金投入,。

2.  業(yè)務(wù)管理歸口的確定及各類系統(tǒng)的建立

運輸車輛管理是隸屬為公安部,。工程機械設(shè)備涉及到了機械工業(yè)、工程建設(shè)及環(huán)境保護部門,，最終究竟是隸屬哪一個國家系統(tǒng)管理,，現(xiàn)在還沒有定論,。顯然，面對如此復(fù)雜環(huán)境下的工程機械環(huán)保管理,，只是靠地方政府的限用,，退出等等短期手段，不是長久之計,，也很難達到國家環(huán)保的要求和目的,。

3.  場地、檢測設(shè)備,、各類專業(yè)的技術(shù)人員的到位

與車輛管理相比,，工程機械設(shè)備需要的停放場地，檢測和監(jiān)管都比車輛復(fù)雜,，在全國范圍內(nèi)投入的土地和檢測設(shè)備,、各類專業(yè)人員到位，需要資金肯定不少,。比如,，發(fā)現(xiàn)了違章的工程機械設(shè)備，要把它們“抓獲歸案”和“關(guān)起來”的運費和停放費用就是巨額開支（估計每年可能都是幾百億人民幣的量級）,。

八,、總結(jié)

1.  終端客戶繼續(xù)購買的判據(jù)是碎片化購買力的“四個只要”

終端客戶的舊設(shè)備報廢后不一定就要購買新設(shè)備。而工程機械最基礎(chǔ)的購買力是碎片化購買力,，其購買判據(jù)的“四個只要”：只要有能比打工高一點的收入，只要是投資回報比銀行存款利息收入高,，只要是將來設(shè)備最終是可以變現(xiàn)的,，只要是設(shè)備購買后能有活干（設(shè)備使用率）。

2. 設(shè)備報廢后的經(jīng)濟行為不一定是繼續(xù)購買

賣掉舊設(shè)備,、自行報廢和強制報廢舊設(shè)備,，這三者的最后經(jīng)濟行為是完全不一樣的。對強制報廢設(shè)備的所有者來說,，失去了已經(jīng)積累的財產(chǎn)和沒有了繼續(xù)謀生的手段,，再有能力拿出幾萬億人民去購買新設(shè)備的可能性很小。比如,，置換這326萬臺挖掘機裝載機為新設(shè)備的資金需要至少是2-3萬億以上的的資金,，錢從哪里來呢？

3. 環(huán)保政策與當下工程機械商業(yè)鏈的矛盾

工程機械的碎片化和相關(guān)資源配置的社會化（筆者的重要觀點）的背后是中國制造業(yè)的崛起,，數(shù)萬家兔子螞蟻的零配件制造商和供應(yīng)鏈,，對全球任何大象品牌產(chǎn)品的零配件供應(yīng)延長了十幾年，使工程機械設(shè)備使用壽命大大延長,，大大提高了設(shè)備的利用率和投資回報率,。這是中國制造的優(yōu)勢和潛力,。而不合適的環(huán)保政策是放棄了這種優(yōu)勢。

4.  環(huán)保政策相關(guān)數(shù)百萬螞蟻和兔子的就業(yè)和謀生

中國的工程機械市場已經(jīng)是存量市場,，根據(jù)工程機械設(shè)備的使用周期規(guī)律,，絕大部分舊設(shè)備已經(jīng)是的螞蟻和兔子的所有。這些舊設(shè)備的處置方法不僅關(guān)系到的行業(yè)基層幾百萬人的就業(yè)機會和謀生手段,。同時也相關(guān)這些設(shè)備的近千萬基層從業(yè)者的投資風險,。

5. 由于發(fā)動機的排放而報廢整體設(shè)備是不科學(xué)的

只置換發(fā)動機或技術(shù)改造發(fā)動機而不是報廢其設(shè)備的整體，可能是一種更智慧的選擇,，可以保留幾千億人民幣的個人設(shè)備財產(chǎn),，繼續(xù)為國家建設(shè)出力。

6.  環(huán)保政策對施工設(shè)備使用成本的提高

中國基建狂魔的低成本高效率之一,，來源于施工設(shè)備的利用率高和使用成本非常的低,，這是幾千萬螞蟻和兔子的智慧和創(chuàng)造力，充分發(fā)揮了工程機械設(shè)備的潛力和利用率,。而不適合的環(huán)保政策是與此創(chuàng)造力是矛盾的,。

九、對國家環(huán)保政策相關(guān)政策的建議

目的：積極的科學(xué)的從技術(shù)手段和市場化的方法,，以最小的代價完成國家的工程機械的環(huán)保大計,，延續(xù)幾千億人民幣的個人設(shè)備財產(chǎn)的生命力，使其能繼續(xù)為國家建設(shè)出力,。

1.  環(huán)保的政策是否只是針對相關(guān)設(shè)備的發(fā)動機為目的物,，以發(fā)動機排放為標準，而不是以設(shè)備型號和生產(chǎn)年限為標準,。也就是說,，只要是發(fā)動機排放合格，任何年限生產(chǎn)的設(shè)備,，都可以繼續(xù)使用,。工程機械設(shè)備的報廢和置換由市場自我選擇。

2.  以市場化方式對發(fā)動機置換或技術(shù)改造補貼,，要比建立全國性的環(huán)保管理機構(gòu)的投資更加經(jīng)濟,。同時也刺激了國內(nèi)發(fā)動機制造業(yè)的繁榮。（國家補貼發(fā)動機技術(shù)改造或置換國產(chǎn)發(fā)動機,，既徹底的完成了國家環(huán)保大計,，又扶植和培育了民營和小微企業(yè)，延續(xù)了原有的民營和小微企業(yè)的財產(chǎn)和創(chuàng)造力,，還創(chuàng)造了就業(yè)機會,，刺激了國產(chǎn)發(fā)動機制造業(yè)的繁榮，一舉多贏,，利國利民）,。

3.  國家出臺對工程機械舊設(shè)備出口的推動政策,。

4.  鼓勵和推動一帶一路施工項目對國內(nèi)舊設(shè)備的出口和租用（就地消化，不需再回國）,。

（來源微信公眾號：薛小平,，本文得到“機械之家”劉旭龍總經(jīng)理，“好機匯”張凱總經(jīng)理,，“行中行”李科總經(jīng)理,，華蟻人力資源”總經(jīng)理張?zhí)煺肮P者同事朱國榮先生的幫助,， 再次表示感謝?。?/span>