2021中國工程機(jī)械營銷&后市場大會于11月29日正式拉開帷幕,，本屆大會匯聚中國工程機(jī)械行業(yè)極具影響力人士,，搭建高層次交流平臺,，聚焦于“堅守價值主義”,，探討在堅守過程中的諸多機(jī)遇和挑戰(zhàn),，貢獻(xiàn)有價值,、有智識的精彩交流、深度碰撞和解決方案,，與廣大同仁一同洞觀時局,，展望前路。

29日下午,，江蘇力好工程機(jī)械有限公司董事長龍輝在大會論壇上作了以《堅守價值,，行穩(wěn)致遠(yuǎn)》為主題的關(guān)鍵演講。

江蘇力好工程機(jī)械有限公司董事長 龍輝

卡特彼勒是我們工程機(jī)械行業(yè)的標(biāo)桿,，利星行也是我們代理體系的標(biāo)桿,，他們的成績值得我們學(xué)習(xí)。

堅持價值主義,，我反思近五年的市場高速成長,，作為一個制造企業(yè)代理商，反思一下哪些事是短期行為,，哪些事違背了初心,，同時也在思考，在江蘇經(jīng)常召開商會,，為什么許多代理商經(jīng)營得很困難,，但還要堅守呢？這種堅守也要部分歸功于本次會議的主辦方一直關(guān)注代理商的發(fā)展，也一直在堅守,。

今天我將用一些數(shù)據(jù)來分析工程機(jī)械制造商,、代理商、客戶群在需求高速發(fā)展的得與失,，用數(shù)據(jù)穿透工程機(jī)械產(chǎn)業(yè)鏈的危與機(jī),，用數(shù)據(jù)來判斷行業(yè)周期調(diào)整的強(qiáng)與弱。最后闡述從搶抓機(jī)遇淡漠風(fēng)險到重視危機(jī)選擇賽道的經(jīng)營轉(zhuǎn)變中,，代理商戰(zhàn)略選擇上的躺平與內(nèi)疚,，戰(zhàn)術(shù)選擇上的有為與無為。

得與失

利益雙方的得與失,。

制造商：從2016年到2021年,，國內(nèi)挖掘機(jī)銷量從7萬臺竄到30萬臺，這里面作為制造商獲得了市場的地位,，特別是國產(chǎn)品牌的代理制造商獲得了市場地位,，占有率有明顯的提升達(dá)到了75%以上。但主要國產(chǎn)品牌的占有率級差并沒有明顯的變化,。

我們從2016年到2021年第三季度的財報中可以看到,，國內(nèi)主要品牌從2016年的營業(yè)收入、應(yīng)收賬款,、利潤總額以及毛利率,、稅前凈利潤是上升的，說明在這一波市場中他們的經(jīng)營戰(zhàn)略是對的,，經(jīng)營狀況得到了大幅改善,。

代理商：從2016年到2021年，挖掘機(jī)代理商在占有率換工廠獎返利的經(jīng)營模式下,，很多代理商變大,，催生了營收在5億元以上規(guī)模的代理商占比由12%擴(kuò)大到24%，而小于1億元的代理商占比由46%縮減到34%,。2016年--2020年在這個過程中代理商還是有一些企業(yè)營業(yè)收入和利潤是同步增長的,，這些利潤在5000萬以上的代理商企業(yè)占到10%，由于競爭也出現(xiàn)了30%左右代理商虧損,。同時,，這個過程中市場終端也經(jīng)歷了小挖的價格戰(zhàn)，也有一些針對中挖的價格戰(zhàn),，不過利潤還是有的,，但是到2021年就發(fā)生了劇烈的變化。

我們從代理商工作委員會的調(diào)研數(shù)據(jù)不難看出,，2020-2021年競爭加劇,，價格戰(zhàn)從小挖延伸到中大挖,，導(dǎo)致中挖機(jī)型也虧損，大挖毛利下降,，同時價格戰(zhàn)商務(wù)戰(zhàn)并舉,，代理商企業(yè)嚴(yán)重虧損的占到了近40%；那些需要制造商進(jìn)行政策補(bǔ)貼才能正常運(yùn)轉(zhuǎn)的企業(yè)占到了近32%,，代理商情況岌岌可危,。在這五年中，大家都在不斷反思,，產(chǎn)品價格是一定的,，政策也是一定的，制造商市場占有率的目標(biāo)設(shè)定得比較高,，代理商為什么會有如此大面積的虧損？

客戶群：2018年—2021年,，終端小挖價格下跌40%以上,，中挖價格下跌20%以上，二手車殘值同比縮水,，大量個體用戶及租賃戶苦不堪言,。

危與機(jī)

這些情況帶來了一系列的后果，就是在漂亮的制造商營業(yè)收入的表面下,，背后潛藏著大量的應(yīng)收貨款,。隨著市場下行，三只老虎必將現(xiàn)身：第一只老虎,，利潤下滑,，80%的國產(chǎn)品牌代理商經(jīng)營虧損，工廠不斷輸血來維持代理商基本生存,，層層倒逼會造成產(chǎn)業(yè)鏈毛利率下降,。第二個老虎，逾期上升,，從9月份開始我們也可以看到,，特別是在西北、華北,、東北,，開工率降低，很多大挖客戶,，而且還是很多的比較大型的客戶都在產(chǎn)生逾期,，逾期面會擴(kuò)大，終端回款率降低,。第三只老虎,，壞賬突顯，工程機(jī)械是典型的信用銷售產(chǎn)品，在高速膨脹的銷售額下面,，潛伏的是天量的應(yīng)收貨款,，應(yīng)收貨款里面必將有壞賬。

弱與強(qiáng)

強(qiáng)周期和弱周期,。市場下行的標(biāo)志：基礎(chǔ)設(shè)施投資減弱 ：社會總工程的供給量——存量設(shè)備總用時量平衡的打破,。

其實(shí)從2007年到2011年那一波的上行，增長了兩倍,，從7萬臺到17萬臺,，兩倍多從2015年到2021年這一波，整個市場增長將近5倍,。市場如同彈簧,，壓得越久回彈越大，這是一個經(jīng)濟(jì)規(guī)律,。再看2011年到2015年的這一波市場下行,，三分之二的市場沒有了，到2015年只有5萬臺,。通過今天的會議,，在國內(nèi)市場工程機(jī)械特別是挖掘機(jī)這個產(chǎn)品，會走向下行通道,，到底強(qiáng)周期還是弱周期呢,？我個人認(rèn)為是強(qiáng)周期。

這里面下行的傳導(dǎo)鏈,，也是工程供給量與設(shè)備用時量平衡被打破,，今年1到10月份中國基礎(chǔ)設(shè)施的投資增速只有0.4%，這導(dǎo)致終端租賃價格的下降,，同時還款周期延長成為必然,。

2011年到2015年，同樣是那幾家制造企業(yè),，從2011年的營業(yè)收入到應(yīng)收賬款到毛利率,，大家特別要看凈利率，接近于0,。毛利率和凈利率之間的差,，毛利率這么高，凈利率缺接近于0,。我們要深刻認(rèn)識到,，經(jīng)濟(jì)規(guī)律就是經(jīng)濟(jì)規(guī)律，在下行期,，哪怕是國家出臺一些政策,，那也可能只是下行通道里面的一個浪花而已,。

在市場進(jìn)入下行期，我們預(yù)判一下競爭狀況,，現(xiàn)在價格戰(zhàn)已經(jīng)從小挖延伸到中挖,，這也許是必然的，為什么,？基本邏輯是量的問題,，供應(yīng)量太大，需求量太大,，巨大的產(chǎn)能,，也還有一些企業(yè)打著口號說寧虧5億也要進(jìn)入行業(yè)。我們預(yù)判一下,，小挖,、中挖、都會有不同比例的降價,。這會導(dǎo)致制造企業(yè)整個毛利率或者是凈利率繼續(xù)下降,，更可怕的是，從產(chǎn)品價格戰(zhàn)也會延續(xù)到三無條件戰(zhàn),，現(xiàn)在也出現(xiàn)了一些新機(jī)的低首付，以租代售的模式,，這會帶來還款周期的延長,，也會延伸到租賃價格戰(zhàn)，最終會延伸到制造企業(yè),，從而蔓延到整個產(chǎn)業(yè)鏈,。在2011年到2015年間，租賃價格也曾經(jīng)大幅下滑,。

同時在2011年到2015年這一波當(dāng)中,，在座各位可能都參與了B端的租賃，很多企業(yè)是以化解債權(quán)機(jī)進(jìn)行的租賃,，價格肯定比我們所銷售的客戶的租金價格要低,，這樣就會引起我們終端租賃價格低，這就是市場下行的最根本動力,。

這一輪下行與上一輪下行有什么不同,？我認(rèn)為，上一輪下行起碼銷售終端有毛利,，盈利模式和這一輪是不一樣的,，那么這一輪對制造企業(yè)就會有雙重壓力，一個是制造代理商虧損很嚴(yán)重,，難道制造企業(yè)不要代理商了嗎,？你必須要輸血,，那么終端客戶的還款周期延長，逾期面和逾期率都會擴(kuò)大,，這兩種壓力會吞蝕制造企業(yè)的毛利和凈利潤,。這和上一輪是不太一樣的，上一輪可能是我們的利潤沒有達(dá)到預(yù)期,，這一輪我們的規(guī)模都做得很大但就是都賺不到錢,。

有（為）與無（為）

作為代理商，其實(shí)就有兩種做法：一種就是躺平,，戰(zhàn)略放棄,，也許能夠保護(hù)住或者保全你的一些資產(chǎn)不受侵蝕；還有一種是未來三五年繼續(xù)扛下去,。在戰(zhàn)術(shù)上我想,，你想繼續(xù)參與到這一場肉搏當(dāng)中，可能真正的是那些無為的做法,，真要想一想為什么不賺錢,？因?yàn)槲覀冏隽颂鄬蛻魝Φ氖隆?strong>所以我想，選擇優(yōu)質(zhì)的客戶，優(yōu)化團(tuán)隊,，控制條件,，你才能提升經(jīng)營質(zhì)量，當(dāng)你要死的時候,，我想就跟銀行看待客戶一樣，他只會干什么,，他絕對不會雪中送炭,，制造企業(yè)我想也是一樣的，當(dāng)你的經(jīng)營出現(xiàn)問題,，他是很嫌棄你的,。

這里面談了一些比較虛的，作為每一個代理商企業(yè),，在不同的市場怎么樣去有為的去扛下未來四年下行帶來的沖擊,，是我們在座的諸位要去想的。那么在行業(yè)即將步入下行期,，要么經(jīng)營有為,，要么及早躺平，沒有盈利的經(jīng)營活動都違背了商業(yè)本質(zhì),，產(chǎn)業(yè)鏈的利益分配失衡都將不可持續(xù),。

作為有為的制造商，制定適當(dāng)?shù)恼加新誓繕?biāo),，把追求占有率目標(biāo)轉(zhuǎn)變?yōu)樽非笃髽I(yè)經(jīng)營質(zhì)量,；控制終端價格和商務(wù)條件底線,，嚴(yán)控虛假、跨域,、漫灌銷售行為,。當(dāng)然也不要用數(shù)據(jù)去攻擊你的競爭對手，競爭對手要和你一起長存下去,。

作為有為代理商,，這是很多代理商的一種盈利模式，是靠占有率來換取工廠的獎返利,，要獲得后市場收益,，在未來我覺得這個也不可能被數(shù)字化所取代。維護(hù)經(jīng)營平衡和價值底線,，控制經(jīng)營成本,，每個企業(yè)要講組織效率，杜絕過度促銷,。經(jīng)營之道是有所為有所不為,，這樣才能可持續(xù)發(fā)展。

最后,，代理商面臨著經(jīng)營利潤被蠶食,，終端逾期面和率的雙升壓力，做正確的事,，這是代理商領(lǐng)導(dǎo)層需要思考的,，什么叫做正確的事？堅守價值,，我認(rèn)為就是做這五年我們沒做的、或做錯的很多事,，行動力體現(xiàn)在做正確的事,，希望大家堅強(qiáng)挺過未來的下行期。